Η Intralot ανακοίνωσε τη συμφωνία εξαγοράς του Τομέα International Interactive της Bally’s Corporation, σε μια συναλλαγή που αποτιμάται στα 2,7 δισ. ευρώ και περιλαμβάνει συνδυασμό μετρητών και μετοχών.
Το τίμημα της εξαγοράς αποτελείται από 1,53 δισ. ευρώ σε μετρητά και 1,136 δισ. ευρώ σε νεοεκδοθείσες μετοχές της Intralot (περίπου 874 εκατ. μετοχές, με εκτιμώμενη αξία 1,30 ευρώ ανά μετοχή), οι οποίες θα δοθούν στην Bally’s. Η Bally’s, που σήμερα κατέχει το 33,34% της Intralot, θα γίνει πλέον ο μέτοχος πλειοψηφίας της εταιρείας.
Προκειμένου να υποστηρίξει το τίμημα των 1,530 δισ. ευρώ σε μετρητά προς την Bally’s και να αναχρηματοδοτήσει μέρος του υφιστάμενου δανεισμού της, η Intralot έχει συγκεντρώσει δεσμεύσεις από τις Citizens Bank, Deutsche Bank, Goldman Sachs και Jefferies για δανειακή χρηματοδότηση μέχρι του ποσού του 1,6 δισ. ευρώ, η οποία αναμένεται να αναχρηματοδοτηθεί μέσω των αγορών χρέους, υπό την αίρεση ορισμένων προϋποθέσεων και αναμένεται να προχωρήσει και σε αύξηση μετοχικού κεφαλαίου μέχρι του ποσού των 400 εκατ. ευρώ, μέσω προσφοράς μετοχών εισηγμένων στο Χρηματιστήριο Αθηνών, υπό την αίρεση εταιρικών και ρυθμιστικών εγκρίσεων.
Μετά την ολοκλήρωση της εξαγοράς, που αναμένεται το τέταρτο τρίμηνο του 2025 και υπόκειται σε εγκρίσεις μετόχων και ρυθμιστικών αρχών, η Intralot θα αναδειχθεί σε έναν από τους μεγαλύτερους εισηγμένους ομίλους στο Χρηματιστήριο Αθηνών, με ισχυρή παρουσία στις αγορές διαδικτυακών τυχερών παιχνιδιών και λοταριών σε Ευρώπη και Βόρεια Αμερική.
Ο ιδρυτής της Intralot Σωκράτης Κόκκαλης, θα διατηρήσει ένα σημαντικό ποσοστό στην Intralot.
Ο Σωκράτης Κόκκαλης, Ιδρυτής και σημερινός Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου της Intralot, δήλωσε: “Η συναλλαγή που ανακοινώσαμε σήμερα σηματοδοτεί μια διπλά σημαντική ημέρα: Αφενός, για την Intralot, η οποία μεγαλώνει με την εξαγορά του διαδικτυακού τομέα της Bally’s International Interactive, δημιουργώντας μια εταιρεία με πολλαπλάσια λειτουργικά κέρδη και απεριόριστο χώρο για επέκταση στα διαδικτυακά τυχερά παιχνίδια. Αφετέρου, για την Ελλάδα και το Ελληνικό χρηματιστήριο, καθώς δημιουργείται μια ισχυρή εταιρεία μεγάλης κεφαλαιοποίησης, που διαθέτει δυναμική προοπτική προσέλκυσης σημαντικών ξένων κεφαλαίων, συμβάλλοντας στην καθιέρωση της χώρας ως αξιόπιστου επενδυτικού προορισμού.
Είναι επίσης μια ξεχωριστή ημέρα για μένα προσωπικά, καθώς βλέπω την εταιρεία που ίδρυσα πριν από 33 χρόνια στην Ελλάδα και η οποία μέσω της τεχνολογικής καινοτομίας και του δυναμισμού της, πέτυχε να εξελιχθεί σε μία από τις τρεις κορυφαίες εταιρείες στον κλάδο της τεχνολογίας λοταριών παγκοσμίως, να αποκτά νέο όραμα και προοπτικές. Τέλος, θα ήθελα να ευχαριστήσω τον κ. Kim για τη δέσμευσή του στη συνεργασία μας.”
Ο Soohyung Kim, Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου της Bally’s και Αντιπρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου της Intralot, δήλωσε: “‘Είναι μια πολύ δυνατή δήλωση πρόθεσης που σηματοδοτεί την ισχυρή δέσμευση της Bally’s να δημιουργήσει ένα παγκόσμιο πρωταθλητή στις λοταρίες και τα διαδικτυακά τυχερά παιχνίδια. Η συνένωση δυνάμεων με την Intralot δημιουργεί μια εταιρεία που θα εδρεύει στην Ευρώπη και η οποία θα διαθέτει σημαντικά μεγαλύτερο χρηματοοικονομικό μέγεθος, γεγονός που την καθιστά έτοιμη να αναπτυχθεί και να ανταγωνίζεται σε παγκόσμιο επίπεδο.”
Ο Νικόλαος Νικολακόπουλος, Διευθύνων Σύμβουλος και μέλος του Διοικητικού Συμβουλίου της Intralot σχολίασε: “Η Intralot κάνει ένα σημαντικό βήμα προς την ανάδειξή της σε παγκόσμιο ηγέτη τεχνολογίας και υπηρεσιών στον κλάδο των Λοταριών και των Διαδικτυακών Τυχερών Παιχνιδιών. Η Bally’s προσφέρει απαράμιλλες ψηφιακές δυνατότητες, τεχνολογικές και λειτουργικές, δίνοντάς μας ένα μοναδικό πλεονέκτημα βοηθώντας τις Κρατικές Λοταρίες να βελτιώσουν τις εμπειρίες των παικτών και να μεγιστοποιήσουν τα κέρδη για καλούς σκοπούς.”
Ο Robeson Reeves, Διευθύνων Σύμβουλος και μέλος του Διοικητικού Συμβουλίου της Bally’s, σχολίασε: “Αυτή η συναλλαγή σηματοδοτεί για την Bally’s την έναρξη ενός μετασχηματισμού, καθώς ενώνουμε την απαράμιλλη τεχνολογία μας σε τυχερά παιχνίδια και δεδομένα, με την εξαιρετική τεχνογνωσία της Intralot στις λοταρίες. Μαζί, δημιουργούμε μία μοναδική πρόταση, που δημιουργεί τις προϋποθέσεις για μία νέα εποχή καινοτομίας και ανάπτυξης, καλύπτοντας όλο το φάσμα των τυχερών παιχνιδιών.”
Η τεχνολογική ενοποίηση των πλατφορμών των δύο εταιρειών αναμένεται να ενισχύσει την ανταγωνιστικότητα και να δημιουργήσει νέες ευκαιρίες σε επίπεδο προϊόντων και αγορών, αξιοποιώντας την ισχυρή παρουσία της Bally’s στο Ηνωμένο Βασίλειο και την εμπειρία της Intralot σε συμβάσεις λοταριών με μακροχρόνια διάρκεια και υψηλό ποσοστό ανανεώσεων.
Στο διοικητικό επίπεδο, ο Robeson Reeves της Bally’s αναμένεται να αναλάβει ρόλο Διευθύνοντος Συμβούλου της Intralot, ενώ ο Νικόλαος Νικολακόπουλος θα υπηρετήσει ως Πρόεδρος και Διευθύνων Σύμβουλος του τομέα λοταριών της εταιρείας και ο κ. Χρυσόστομος Σφάτος αναμένεται να αναλάβει καθήκοντα Οικονομικού Διευθυντή της Intralot.
Η συναλλαγή περιλαμβάνει επίσης συμφωνίες αδειοδότησης πνευματικής ιδιοκτησίας και παροχής υπηρεσιών, που θα διασφαλίσουν τη συνέχεια και την αξιοποίηση της τεχνογνωσίας και των τεχνολογικών πόρων και των δύο πλευρών.
Η ολοκλήρωση της εξαγοράς αναμένεται να δημιουργήσει έναν παγκόσμιο πρωταθλητή στον κλάδο των λοταριών και του iGaming, με σημαντικές δυνατότητες ανάπτυξης και διεύρυνσης σε νέες αγορές και προϊόντα, ενισχύοντας παράλληλα το χρηματοοικονομικό προφίλ και την ανταγωνιστικότητα της Intralot.
Η εξαγορά ενισχύει τη δημιουργία ενός παγκόσμιου ηγέτη στους τομείς των λοταριών και του iGaming, με σημαντική διαφοροποίηση και μέγεθος, προσφέροντας ευκαιρίες για διασταυρούμενες πωλήσεις σε B2B και B2C αγορές. Η συνολική αγορά αναμένεται να φτάσει τα 187 δισ. δολάρια έως το 2029, με ρυθμούς ανάπτυξης 14% για το iGaming και 5% για τις λοταρίες.
Η Intralot συνδυάζει την ισχυρή παρουσία της σε συμβάσεις λοταριών με την ηγετική θέση της Bally’s στο online καζίνο του Ηνωμένου Βασιλείου, αξιοποιώντας συμπληρωματικές τεχνολογικές πλατφόρμες που βελτιώνουν την ανταγωνιστικότητα και δημιουργούν νέες ευκαιρίες μέσω προγραμμάτων επιβράβευσης και marketing βασισμένο σε δεδομένα.
Τα επαναλαμβανόμενα έσοδα από λοταρίες, με συμβάσεις αξίας άνω των 1,4 δισ. ευρώ έως το 2029 και ποσοστό ανανέωσης 89%, συνδυάζονται με σταθερά αυξανόμενα έσοδα από το iGaming, προσφέροντας ισχυρά περιθώρια κέρδους.
Το ενισχυμένο χρηματοοικονομικό προφίλ περιλαμβάνει έσοδα 1,1 δισ. ευρώ, EBITDA 38% προ συνεργειών και υψηλή μετατροπή ελεύθερων ταμειακών ροών, ενώ οι βραχυπρόθεσμες συνέργειες κόστους αναμένεται να αυξήσουν περαιτέρω τα περιθώρια κέρδους.
Η εταιρεία διαθέτει πολλαπλούς μοχλούς ανάπτυξης, με ευκαιρίες επέκτασης σε νέες γεωγραφικές αγορές και προϊόντα, όπως φιλανθρωπικές λοταρίες σε ΗΠΑ και Ηνωμένο Βασίλειο, και ισχυρά πρότυπα εταιρικής διακυβέρνησης και ESG, με δέσμευση στο υπεύθυνο παιχνίδι.
Τέλος, η Intralot στοχεύει σε μεσοπρόθεσμο δείκτη μόχλευσης περίπου 2,5x και διανομή μερισμάτων 35% επί των καθαρών κερδών, με ευελιξία για αυξήσεις ανάλογα με την απόδοση και τις κεφαλαιακές ανάγκες.
Η συναλλαγή θα υλοποιηθεί μέσω της άμεσης ή έμμεσης εξαγοράς από την Intralot του 100% του μετοχικού κεφαλαίου της Bally’s Holdings Limited, μιας κατά 100% θυγατρικής της Bally’s και σημερινής μητρικής εταιρείας του Τομέα International Interactive, σε ανταλλαγή του τιμήματος μετρητών και μετοχών που περιγράφεται παραπάνω. Ειδικότερα, η Bally’s θα αποκτήσει τις νεοεκδοθείσες μετοχές της Intralot, εν μέρει σε αντάλλαγμα για την πώληση ενός ποσοστού του Τομέα International Interactive (μαζί με το τίμημα των μετρητών) και εν μέρει ως αντάλλαγμα για την εισφορά ενός άλλου ποσοστού στην Intralot, ως μέρος μιας αύξησης μετοχικού κεφαλαίου της Intralot.
Η Συμφωνία Συναλλαγής αναμένεται να συναφθεί μετά τη λήξη της δεκαήμερης περιόδου αναμονής σύμφωνα με το νόμο και οποιωνδήποτε άλλων απαιτήσεων προκύπτουν από το άρθρο 99 του Ελληνικού Νόμου 4548/2018 σε σχέση με τις συναλλαγές με συνδεδεμένα μέρη. Η έγκριση από το Διοικητικό Συμβούλιο της Intralot για τη σύναψη της Συμφωνίας Συναλλαγής, καθώς και η γνωμοδότηση για την εύλογη αξία, που έλαβε η Intralot σχετικά με την εν λόγω έγκριση, σύμφωνα με το άρθρο 101 του Ελληνικού Νόμου 4548/2018, αναμένεται να δημοσιοποιηθούν μέσω του Γενικού Εμπορικού Μητρώου (Γ.Ε.ΜΗ.) και της ιστοσελίδας του Χρηματιστηρίου Αθηνών στην ηλεκτρονική διεύθυνση www.athexgroup.gr.
Κατά ή περίπου κατά την ολοκλήρωση της Συναλλαγής, η Intralot και η Bally’s αναμένεται να συνάψουν μία ή περισσότερες συμφωνίες άδειας χρήσης εμπορικών σημάτων και άλλες συμφωνίες αδειοδότησης πνευματικής ιδιοκτησίας, καθώς και ορισμένες συμφωνίες παροχής υπηρεσιών, οι οποίες από κοινού θα διασφαλίσουν ότι τόσο η Intralot όσο και η Bally’s (σε σχέση με τις οντότητες του Τομέα International Interactive μετά τη Συναλλαγή) θα συνεχίσουν να επωφελούνται από την πνευματική ιδιοκτησία και τις υπηρεσίες, από τις οποίες επωφελούνταν ιστορικά κατά την άσκηση των αντίστοιχων δραστηριοτήτων τους.
